» معاملات نوسانات 101: آنچه مبتدیان باید بدانند

تجارت نوسانات با سایر انواع معاملات متفاوت است ، اما می تواند یک شکل سودآور برای بازی در بورس سهام برای کسانی که علاقه مند به دنبال کردن آن هستند ، باشد. معاملات روزمره تمایل به تمرکز بر قیمت سهام دارد. اما تجارت نوسانات فقط به آنچه نام آن دلالت دارد متمرکز است - نوسانات در بازارها و قیمت سهام.

وقتی در مورد نوسانات صحبت می کنیم ، در مورد حرکت قیمت یک سهام یا بازار صحبت می کنیم. هرچه سطح نوسانات بالاتر باشد ، حرکت بیشتر در قیمت است. این حرکت می تواند در هر دو جهت باشد: بالا یا پایین.

در این مقاله خواهیم دید که تجارت نوسانات چیست و چگونه می توانید از آن برای کسب درآمد در بازارها استفاده کنید.

The word

نوسانات قیمت چیست؟

به عبارت ساده ، نوسانات قیمت میزان تغییر قیمت یک امنیت یا بازار در طی یک دوره زمانی معین است. هرچه قیمت یا شاخص بیشتر حرکت کند ، نوسانات بیشتر می شود.

نوسانات به معنای خطر است. هرچه قیمت امنیتی بیشتر حرکت کند ، خطرناک تر است. اما مقدار مشخصی از ریسک برای سرمایه گذاران مناسب است ... از این گذشته ، اگر در سهام سرمایه گذاری کرده اید و قیمت آن هرگز افزایش نمی یابد ، از سود سرمایه هیچ سود کسب نمی کنید.

البته ریسک نیز روند نزولی دارد. هرچه قیمت امنیتی بیشتر حرکت کند ، احتمال اینکه در سهام نیز پول خود را نیز از دست بدهید ، احتمال بیشتری دارد.

در بازارهای مالی ، هرچه یک امنیت خاص خطرناک تر باشد ، بازده بالاتری نیز می توانید کسب کنید. اما ، هر سرمایه گذار باید برای خود تصمیم بگیرد که در ازای این پتانسیل برای کسب بازده ، چه ریسکی را می خواهند به عهده بگیرند.

شاخص نوسانات VIX چیست؟

VIX Exchange Board Chicago Board (CBOE) یا شاخص نوسانات ، اصطلاحی است که اخیراً به دور زیادی پرتاب شده است. بسیاری از سرمایه گذاران از آن به عنوان یک شاخص زمان بازار استفاده می کنند. اما بیشتر ما نمی دانیم که چیست ، چگونه کار می کند یا رابطه آن با تجارت نوسانات.

VIX ترکیبی وزنی از قیمت ها برای ترکیبی از گزینه های شاخص S& P 500 است که از آن نوسانات ضمنی حاصل می شود. نوسانات ضمنی نوسانات مورد انتظار امنیت اساسی است. VIX بر نوسانات قیمت بازارهای گزینه ها متمرکز است ، نه نوسانات خود شاخص.

اگر نوسانات ضمنی زیاد باشد ، حق بیمه گزینه ها زیاد خواهد بود. مخالفش هم درست است. بنابراین ، هنگامی که سرمایه گذاران می بینند حق بیمه گزینه ها افزایش می یابد ، این فرض وجود دارد که می توان انتظار داشت که نوسانات آینده شاخص سهام زیرین باشد. این نشان دهنده سطح نوسانات ضمنی بالاتر است.

این شاخص نوسانات VIX تلاشی برای تعیین کمیت ترس در بازار است. این نشان دهنده بهترین پیش بینی های سرمایه گذاران در مورد نوسانات یا ریسک نزدیک به بازار است.

قانون شست (معمولاً): VIX وقتی آشفتگی در بازار وجود دارد ، بالا می رود و وقتی سرمایه گذاران کاملاً راضی هستند یا با چشم انداز اقتصادی راحت هستند ، پایین می رود.

تجارت شاخص نوسانات VIX

سرمایه گذاران می توانند گزینه ها و آینده های شاخص نوسانات VIX را تجارت کنند تا مستقیماً فراز و نشیب های بازار را تجارت کنند. مهم نیست که بازار به کدام جهت پیش می رود ، می توانید با تجارت نوسانات بازار سود کسب کنید.

گزینه های VIX و معاملات آتی از طریق CBOE ، همان مبادله ای که شاخص نوسانات VIX را ایجاد کرده است ، در دسترس است.(و اتفاقاً ، مکانی که برایان بوتارلی ، تاکتیک تجارت متخصص در آن کار می کرد.)

بیایید تصور کنیم که یک سرمایه گذار فکر می کند بازار بی ثبات تر می شود. یکی از راه های بازی این است که اگر سرمایه گذار فکر کند نوسانات بازار بالا خواهد رفت ، خرید گزینه تماس VIX است. از طرف مقابل ، اگر سرمایه گذار انتظار کاهش نوسانات را داشته باشد ، می تواند گزینه ای را خریداری کند.

به طور کلی ، همین مورد در مورد آینده نیز انجام می شود. اگر فکر می کنید نوسانات افزایش می یابد ، می توانید یک قرارداد آتی را طولانی کنید. و اگر برعکس فکر می کنید ، می توانید یک قرارداد آتی را کوتاه کنید.

برخی از استراتژی های معاملاتی نوسانات

چند استراتژی مختلف معاملاتی وجود دارد که می توانید هنگام تجارت نوسانات استفاده کنید. در اینجا دو مورد از امکانات موجود وجود دارد:

1. استراتژی Straddle

این یک استراتژی برای استفاده است که انتظار دارید نوسانات یک امنیت افزایش یابد. شما می توانید با خرید گزینه تماس و گزینه ای در همان امنیت ، این کار را انجام دهید. دو گزینه همچنین باید دارای تاریخ سررسید و قیمت اعتصاب یکسان برای کار صحیح باشند.

2. استراتژی خفه کننده

این استراتژی شامل استفاده از گزینه تماس "خارج از پول" و گزینه "خارج از پول" است."خارج از پول" به این معنی است که یک گزینه هیچ ارزش ذاتی فعلی ندارد. به عنوان مثال ، اگر گزینه تماس 5 دلاری را دارید - حق خرید سهام با قیمت 5 دلار - اما سهام با 4 دلار معامله می شود ، گزینه خارج از پول است. از این گذشته ، چرا وقتی می توانستید آن را با قیمت 4 دلار در بازار آزاد خریداری کنید ، گزینه ای برای خرید سهام با 5 دلار استفاده می کنید؟

بدون اینکه بیش از حد به علفهای هرز وارد شوید ، می توانید از استراتژی خفه کننده به عنوان یک جایگزین ارزان تر برای یک موقعیت طولانی دور استفاده کنید. اگرچه ارزان تر از راه دور است ، اما تجارت شما برای کسب درآمد به سطح بالاتری از نوسانات نیاز دارید.

نتیجه گیری افکار در مورد تجارت نوسانات

تجارت نوسانات می تواند راهی سودآور برای کسب درآمد در بازارها باشد. یک مزیت این است که فرقی نمی کند بازار بالا یا پایین می رود یا خیر. همه چیز مهم این است که نوسان می کند.

تجارت نوسانات قطعاً برای همه نیست ، اما امیدوارم که اکنون احساس واضح تری نسبت به آنچه در آن وجود دارد ، چگونه کار می کند و آیا ممکن است برای شما مناسب باشد.

درباره برایان M. Reiser

برایان م. ریسر دارای مدرک لیسانس علوم در مدیریت با تمرکز در امور مالی از دانشکده مدیریت در دانشگاه بینگامتون است.

او همچنین دارای مدرک لیسانس است. در فلسفه از دانشگاه کلمبیا و کارشناسی ارشد فلسفه از دانشگاه فلوریدا جنوبی.

منافع اصلی وی در سرمایه گذاری شما شامل امور مالی شخصی ، بدهی ، سهام فناوری و موارد دیگر است.< SPAN> تجارت نوسانات می تواند راهی سودآور برای کسب درآمد در بازارها باشد. یک مزیت این است که فرقی نمی کند بازار بالا یا پایین می رود یا خیر. همه چیز مهم این است که نوسان می کند.

۰ نظر / ۱۳۲ بازدید